江苏斯迪克新材料科技股份有限公司（以下简称“公司”）于2023年7月6日召开第四届董事会第二十六次会议、第四届监事会第二十四次会议，审议通过了《关于投资建设新能源电池用功能性涂层复合材料扩产项目的议案》，同意公司投资建设新能源电池用功能性涂层复合材料扩产项目。总投资预计约为63,865.90万元。
本次投资事宜在董事会审批权限范围内，无须提交公司股东大会审议。
本次公司拟进行的交易不构成关联交易，亦不构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组。
(资料图片)
一、投资项目基本情况
项目名称：新能源电池用功能性涂层复合材料扩产项目
实施主体：江苏斯迪克新材料科技股份有限公司
建设地点：江苏省泗洪经济开发区双洋西路6号
投资总额：63,865.90万元
资金来源：自筹资金
建设期：1.5年
建设内容：项目资金将用于新建16#和17#生产车间，购置性能先进的生产和配套辅助设备，项目建成后每年新增3,206.70万平方米胶带/保护膜、535.39
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万平方米PET/PP复合铜箔、502.44万平方米复合集流体、1,188.00万平方米极耳胶带、77.00万平方米膨胀胶带、636.14万平方米 UV高剪切绝缘材料以及1,923.89万平方米复合蓝膜的产能。同时，招募并培训相关生产与管理人员，以扩大公司新能源电池用功能性涂层复合材料的生产规模，改善公司生产环境。
二、独立董事意见
新能源电池用功能性涂层复合材料扩产项目的顺利实施将强化公司主营业务发展，增强新能源电池用功能性涂层复合材料的有效市场供给，提高盈利规模，为实现企业可持续发展奠定坚实基础。故我们同意本议案。
三、项目实施的必要性和可行性
1、项目实施的必要性
通过本项目的实施可以（1）扩大公司产能，提升公司市场占有率；（2）优化产品性能和工艺，提升生产效率；（3）顺应PET/PP复合铜箔行业发展趋势，深化产品结构调整；（4）紧抓新能源行业快速发展契机，提升公司业务规模；（5）靠近新能源产业链集聚地，更快的响应客户需求。
2、项目实施的可行性
（1）丰富的研发经验和扎实的技术实力，为本项目实施提供技术支持； （2）严格的质量控制和健全的生产体系，为本项目实施提供必要保证； （3）领先的精密涂布工艺以及先进生产设备为项目实施提供良好的基础； （4）高效的营销网络和优质的客户资源，为本项目实施提供销售基础。
四、项目实施的风险与应对措施
1、市场风险及控制措施
本项目产品属于功能性涂层复合材料领域，目前产品符合下游行业发展趋势，但全球经济形势仍存在一些不确定性因素，例如下游市场需求不及预期等，这些不确定性因素将均对功能性涂层复合材料行业发展产生影响，并可能导致产品的需求变化，进而影响到本项目的市场前景。此外，新的竞争者的加入，将导致市场竞争趋于激烈，如果公司市场拓展不力，不能保持技术、生产水平的先进性和优质的客户服务等，公司将面临不利的市场竞争局面。
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公司将密切关注和跟踪宏观经济环境和行业的发展状况，根据外部环境的变化及时调整公司的经营和投资策略。同时，公司将在加强内部管理及创新、质量及良率提升、产品研发、新工艺新技术的应用、人才培养与引进等各方面强化和打造自身的竞争优势，同时积极发挥和提升公司积累的与现有主要客户密切良好的合作关系，努力在市场竞争中获得更多的市场份额和收益。
2、管理风险分析及控制措施
公司已建立起比较完善和有效的法人治理结构，拥有独立健全的产、供、销体系，并根据积累的管理经验制订了一系列行之有效的规章制度。随着本项目的逐步建设，公司资产规模将大幅增加，公司的研发、生产和管理团队也会快速扩张。若公司现有的管理架构、管理人员素质、管理方式及方法等无法适应公司规模的迅速扩张，将有碍公司未来发展。公司组织模式和管理制度依然存在不能满足公司未来发展需要的可能。
公司将加强企业文化建设、人才梯队建设及标准化建设等措施，完善的企业管理体制及优良的企业文化，同时根据项目的特点，在管理体系、激励约束机制的建设上因地制宜，从而保障项目团队的凝聚力、稳定性和活力。
3、技术风险分析及控制措施
技术实力是企业竞争力的重要体现。功能性涂层复合材料行业发展面临着下游应用市场不断扩大、产品功能更新换代快的特征，同时行业受到了世界各主要国家的重视，纷纷鼓励创新，政策的支持和较好的发展前景吸引了不少资源的投入，创新活跃，既有以营利为目的、追求规模生产的制造型企业，也有高校、各类研究院所进行的学术研究。此外技术开发周期较长，从初期的技术研发到产品推出及品牌建立，一般需要2到3年时间。活跃的技术创新活动和较长的研发周期进一步加剧了技术开发风险。此外，随着行业竞争的加剧以及公司行业地位的提高，公司产品和服务存在被仿冒的风险。如果公司技术或产品遭到较大范围的仿冒，将对公司发展产生不利影响。
针对技术创新活跃带来的技术风险，公司将采取以下措施，降低研发风险。
积极参加各类行业展会，收集市场情报，及时了解行业最新发展动态、需求变动和竞争对手情况，灵活调整技术开发方案；聘请行业专家作技术顾问，指导新技
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术、新产品和工艺的开发；加强与客户及供应商的合作，依靠上下游合作关系，分散公司所承担的风险；优化研发管理流程，建立快速的反应机制，强化绩效考核，进一步提升研发效率。针对公司技术可能被窃取、产品可能被仿冒带来的风险，公司将进一步增强专利保护意识，加强专利申请、商标注册、技术保密等措施的实施，积极利用法律武器维护公司的自有知识产权。与此同时，公司将加强技术保护制度建设，强化内部控制，尽可能减少核心技术人才的流失，通过严格的内部管理将技术风险降至最低。
4、政策风险分析及控制措施
功能性涂层复合材料行业属于我国产业政策支持的产业。近年来，国家加大了对该产业的支持力度，制定和出台了一系列相关的扶持政策，为行业的发展提供了政策保障。但是，随着行业的快速发展，行业内企业不断增多，部分领域可能面临产能过剩的风险，政府可能会适时调整相关产业政策，公司同样面临一定的政策风险。
为此，公司将充分利用目前的优惠政策，借助公司具有的优势，尽快发展壮大；同时公司将会购买先进的生产设备和新建高标准的生产车间，不断引进高素质的管理人才和技术、市场人才，届时公司的管理能力、生产能力、研发能力、营销能力将会得到大幅提升，以应对国家产业政策及税收优惠政策变化带来的风险。
5、人力资源风险及控制措施
功能性涂层复合材料行业是一个知识密集型的行业，人才是高分子材料助剂制造企业生存和发展的根本，人才队伍的建设对公司发展至关重要。维持公司人才队伍的稳定，并不断吸引专业人才加盟，尤其是核心技术人员和管理人才，对公司未来发展和提高竞争力起着重要作用。同时，创新技术的研发、实验和应用对研发人员的技术水平和工作经验有较高要求，并对市场中其他竞争对手形成较高的技术壁垒。随着公司规模不断扩大和市场竞争逐步加剧，如果公司不能持续地有效完善内部激励机制，将会降低公司整体竞争能力。
为充分应对可能存在的人力资源风险，公司将学习、引进国内外先进的人力资源管理经验，以人为本，实行新的分配机制，鼓励科技创新，形成积极进取
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的企业文化，充分调动员工的积极性。同时也积极探讨在国家法律法规和政策允许的范围内，逐步建立国际通行的包括股票期权在内的长期激励机制。
五、项目实施目的和对公司的影响
1、实施目的
本项目的实施，一方面将为公司提供新的业务增长机遇，在下游行业快速增长的发展趋势下，确立在下游锂电池复合铜箔市场的先发优势；另一方面，通过对高技术含量产品的大规模量产，有利于强化公司在产品设计、生产制造、工艺优化等各个环节的能力建设。本项目的顺利实施将强化公司主营业务发展，增强新能源电池用功能性涂层复合材料的有效市场供给，提高盈利规模，为实现企业可持续发展奠定坚实基础。同时，通过产能的扩充也有利于公司加速开发其他潜在客户，推动公司业务规模的持续稳定增长，促进公司进一步发展壮大。其次，扩建的产能可利用现有产品的销售渠道和管理资源，提高整体销售收入，降低单位销售费用和管理费用，发挥规模效应，提高公司整体运营效率，降低整体运营成本，进一步增强公司市场竞争力。
2、对上市公司未来财务状况和经营成果的影响
本项目建设期为1.5年，运营期为10.5年。本项目税后内部收益率预计为18.30%，税后净现值预计为16,519.50万元，税后投资回收期预计为6.19年（含建设期 1.5年），全面达产后预计年销售收入为 58,233.06万元，年净利润为9,343.82万元。
上述测算预计指标不代表公司对该项目的盈利承诺，能否实现取决于公司内外部环境等多种因素，存在一定的不确定性，敬请投资者注意投资风险。
六、备查文件
1、《第四届董事会第二十六次会议决议》；
2、《独立董事关于第四届董事会第二十六次会议相关事项的独立意见》； 3、《第四届监事会第二十四次会议决议》；
